DPFC-Konstruktion (Online)
Online Intensiv-Workshop mit Excel
Termin: 28. Juni 2022, 30. Juni 2022, 05. Juli 2022
Trainer: Ralf Zöller
Preis: 2150.00 EUR zzgl. MwSt. Anmeldung hier...
Inhalt
Wegen der bei Heizgas stark ausgeprägten Jahressaison der Last ist für eine marktgerechte Bewertung von Lastprofilen insbesondere die Grobstruktur (bis hin zur MPFC) entscheidend. Beim Strom hingegen steht meist die Feinstruktur im Vordergrund. Im Seminar geht es um eine sorgfältige Modellierung der Grobstruktur mit Fokus Gasmarkt. Die Methode ist aber auch beim Strom anwendbar. Bei einer Forwardkurve überlagern sich Saison und Trend. Im klassischen Ansatz ergibt sich die Verfeinerung der Saisoninformation dadurch, dass die Preise gröberer Produkte direkt mit Shape-Faktoren multipliziert werden. Dabei sind Trend- und Saisoninformation vermengt und es können allerlei unerwünschte Effekte auftreten. Im Seminar verwenden wir eine innovative Methode, die sowohl in den historischen Daten, als auch bei der aktuellen Kurve, Trend und Saison sauber separiert. Dazu konstruieren wir eigens eine saisonfreie Monats- bzw. Quartalskurve und verwenden trendbereinigte Faktoren. Nach Glättung an den Monatsübergängen und Berücksichtigung der Tagesstruktur erhalten wir dann unsere DPFC.
Themen
Arbitragefreiheit 
Preis-Ratios und Faktoren Artefakte und Fehlbewertungen beim klassischen Ansatz Gütekriterium für die Glattheit saisonfreie Kurve trendbereinigte Shape-Faktoren virtuelle Futures QPFC und MPFC Glättung der MPFC Tagesfaktoren DPFC Backtesting
Zielgruppe
Risikomanagement, Handel, Analyse, Portfoliomanagement, Beschaffung, Vertrieb oder andere Interessierte aus dem Bereich der Energiewirtschaft gute Excel-Fertigkeiten werden vorausgesetzt.
Ralf Zöller |
 |
Geschäftsführer
Emrald Risk Consulting GmbH
Wirtschaftsingenieur TU Berlin, Dipl.-Ing.
Neben seiner Beratertätigkeit ist Herr Zöller seit über 10 Jahren als Trainer für Energieunternehmen und Banken tätig. Sein Schwerpunkt ist die praktische Umsetzung von Methoden aus Wirtschaftsmathematik und Statistik. |
Tag 1 |
| 09:00 - |
10:30 |
Anforderung an eine PFC, Backtests, statistische Analysen |
| 10:30 - |
10:45 |
Kaffeepause |
| 10:45 - |
12:30 |
Berechnung von klassischen Ratios und Shape-Faktoren |
| 12:30 - |
15:00 |
Pause |
| 15:00 - |
16:30 |
Konstruktion einer QPFC und MPFC mit Hilfe der Faktoren |
Tag 2 |
| 09:00 - |
10:30 |
Schwächen des klassischen Ansatzes, Trendbereinigung |
| 10:30 - |
10:45 |
Kaffeepause |
| 10:45 - |
12:30 |
Historische saisonfreie Kurven aus virtuellen Futures |
| 12:30 - |
15:00 |
Pause |
| 15:00 - |
16:30 |
Ermittlung trendbereinigter Shape-Faktoren |
Tag 3 |
| 09:00 - |
10:30 |
Konstruktion einer trendbereinigten QPFC und MPFC |
| 10:30 - |
10:45 |
Kaffeepause |
| 10:45 - |
12:30 |
Glättung, Wochenstruktur und Konstruktion der DPFC |
| 12:30 - |
15:00 |
Pause |
| 15:00 - |
16:30 |
Ergänzungen, Zusammenfassung, Ausblick, Diskussion |
Format
Online-Workshop unter Einsatz von Excel maximal 6 TN viel Interaktivität und Individualität
Hinweise zur Technik
Hardware: Windows-Rechner mit zwei Monitoren, Headset (kein Handy Headset), Webcam Software: MS Excel
